醫(yī)療設(shè)備行業(yè)寒冬已去，蟄伏重啟時(shí)機(jī)到了。

01

多地啟動(dòng)醫(yī)療設(shè)備集采

安徽、福建、江蘇…

近期，醫(yī)療設(shè)備集采消息密集傳來。

2月19日，安徽省醫(yī)保局發(fā)布《省醫(yī)保局2025年重點(diǎn)工作任務(wù)清單》，其中明確，到2025年底，要持續(xù)推進(jìn)大型醫(yī)用設(shè)備集采。

2月12日，中國(guó)政府采購(gòu)網(wǎng)發(fā)布了《福建省2024年64排及以上CT醫(yī)用設(shè)備集采預(yù)公告》《福建省2024年128排或雙源64排×2及以上CT醫(yī)用設(shè)備集采采購(gòu)項(xiàng)目預(yù)公告》，將采購(gòu)30臺(tái)64排及以上CT，預(yù)算金額為9000萬元;采購(gòu)20臺(tái)128排或雙源64排×2及以上CT，預(yù)算金額1.2億元。

據(jù)觀察，2025年以來，醫(yī)療設(shè)備集采動(dòng)作愈發(fā)密集，福建寧德、漳州、廈門以及江蘇蘇州、無錫等多地推進(jìn)設(shè)備集中采購(gòu)工作，部分項(xiàng)目招標(biāo)結(jié)果已出爐。2月20日，蘇州市公立醫(yī)療機(jī)構(gòu)醫(yī)療設(shè)備集中采購(gòu)(X線計(jì)算機(jī)斷層掃描儀(CT)、X線數(shù)字減影血管造影機(jī)(DSA))中標(biāo)結(jié)果公布，醫(yī)學(xué)影像三巨頭“GPS”及國(guó)內(nèi)影像龍頭上海聯(lián)影均有中選。

同日，江蘇省2024年縣域醫(yī)共體設(shè)備更新項(xiàng)目心電圖機(jī)、監(jiān)護(hù)儀集中采購(gòu)項(xiàng)目也公布了中標(biāo)結(jié)果，邁瑞、武漢中旗中標(biāo)，另有病人監(jiān)護(hù)儀(重癥/麻醉)、超聲多普勒胎兒監(jiān)護(hù)儀兩個(gè)包廢標(biāo)。

2月18日、2月20日，寧德市第一批醫(yī)療設(shè)備集中采購(gòu)也公布了中標(biāo)結(jié)果，飛利浦、邁瑞、佳能等品牌中標(biāo)。

整體來看，目前在高端醫(yī)療設(shè)備市場(chǎng)的競(jìng)爭(zhēng)中，跨國(guó)器械巨頭仍占據(jù)了明顯優(yōu)勢(shì)。不過本土企業(yè)近年來發(fā)展勢(shì)頭也十分強(qiáng)勁，尤其頭部企業(yè)，在醫(yī)療設(shè)備賽場(chǎng)中不斷提升自身排位。

據(jù)長(zhǎng)江證券研報(bào)數(shù)據(jù)，2019年設(shè)備國(guó)產(chǎn)化率為19%，2024年提升至43%，近2年國(guó)產(chǎn)化率平均每年提升3pct，未來仍存提升空間。

02

醫(yī)療設(shè)備市場(chǎng)，拐點(diǎn)來了

過去兩年間，醫(yī)療設(shè)備市場(chǎng)整體陷入低迷，而今，情況已經(jīng)發(fā)生變化。

去年11月至12月開始，招標(biāo)市場(chǎng)活躍度開始出現(xiàn)回升信號(hào)。據(jù)醫(yī)裝數(shù)勝數(shù)據(jù)，2025年1月，國(guó)內(nèi)醫(yī)學(xué)影像設(shè)備市場(chǎng)規(guī)模回暖跡象顯著，同比增長(zhǎng)超47%。超聲、CT、內(nèi)窺鏡、MRI、DSA、DR等醫(yī)療設(shè)備較去年同期均有明顯增長(zhǎng)。

【2024-2025年1月中國(guó)醫(yī)學(xué)影像設(shè)備市場(chǎng)規(guī)模月度變化】

圖源：醫(yī)裝數(shù)勝

長(zhǎng)江證券研報(bào)指出，醫(yī)療設(shè)備行業(yè)市場(chǎng)規(guī)模連續(xù)兩年下滑，2025年在設(shè)備更新政策的推進(jìn)下，行業(yè)有望回到正常增長(zhǎng)。

整體來看，此前積壓的醫(yī)療設(shè)備更新需求將進(jìn)一步釋放。

國(guó)家層面開年已經(jīng)釋放設(shè)備更新刺激信號(hào)。1月5日發(fā)布的《國(guó)家發(fā)展改革委 財(cái)政部關(guān)于2025年加力擴(kuò)圍實(shí)施大規(guī)模設(shè)備更新和消費(fèi)品以舊換新政策的通知》明確，加大重點(diǎn)領(lǐng)域設(shè)備更新項(xiàng)目支持力度。其中，醫(yī)療設(shè)備在支持之列。該文件中還明確，重點(diǎn)支持高端化、智能化、綠色化設(shè)備應(yīng)用。增加超長(zhǎng)期特別國(guó)債支持重點(diǎn)領(lǐng)域設(shè)備更新的資金規(guī)模。

地方層面已經(jīng)進(jìn)入實(shí)質(zhì)性推進(jìn)階段。

2月12日，山西省發(fā)改委、省衛(wèi)健委組織召開了2025年省級(jí)醫(yī)療衛(wèi)生機(jī)構(gòu)重點(diǎn)項(xiàng)目謀劃推進(jìn)會(huì)議，提出要抓住國(guó)家“兩重”“兩新”建設(shè)的重大政策機(jī)遇，抓緊開展各項(xiàng)前期工作，科學(xué)高效謀劃一批重大項(xiàng)目，同時(shí)要加快推進(jìn)在建項(xiàng)目實(shí)施。

此輪設(shè)備更新中，高端、智能化設(shè)備更新是重點(diǎn)之一。近一周內(nèi)，新疆維吾爾自治區(qū)人民醫(yī)院、中南大學(xué)湘雅二醫(yī)院、中日友好醫(yī)院、北京大學(xué)第一醫(yī)院、上海市第一人民醫(yī)院酒泉醫(yī)院(酒泉市人民醫(yī)院)、山西醫(yī)科大學(xué)第一醫(yī)院、荊州市中心醫(yī)院等諸多三甲醫(yī)院密集推進(jìn)醫(yī)療設(shè)備更新項(xiàng)目招標(biāo)相關(guān)工作。

此外，基層、縣域市場(chǎng)的設(shè)備更新需求也在密集釋放。數(shù)月來，大批縣域醫(yī)共體醫(yī)療設(shè)備更新項(xiàng)目啟動(dòng)調(diào)研籌備及招標(biāo)工作，其中不乏數(shù)額較大的設(shè)備更新項(xiàng)目。

今年1月，河北發(fā)布了縣域醫(yī)共體醫(yī)療設(shè)備更新項(xiàng)目招標(biāo)信息，總預(yù)算金額3.68億元。遼寧開展了遼寧省縣域醫(yī)共體設(shè)備更新采購(gòu)需求調(diào)查征集，擬采購(gòu)CT、C型臂移動(dòng)X線機(jī)、DR、DSA、彩超等24類設(shè)備，預(yù)算總價(jià)約4.4億元。甘肅發(fā)布《甘肅省縣域醫(yī)共體醫(yī)療設(shè)備更新項(xiàng)目采購(gòu)需求調(diào)查征集公告》，采購(gòu)預(yù)算約4.28億元。

基層市場(chǎng)還將繼續(xù)擴(kuò)圍。按照國(guó)家要求，到2025年，服務(wù)人口超過1萬人的鄉(xiāng)鎮(zhèn)衛(wèi)生院和社區(qū)衛(wèi)生服務(wù)中心普遍達(dá)到能力標(biāo)準(zhǔn)，全國(guó)達(dá)到推薦標(biāo)準(zhǔn)的機(jī)構(gòu)達(dá)到20%以上。醫(yī)療服務(wù)能力不足、醫(yī)療設(shè)備設(shè)施配置不完善的醫(yī)療機(jī)構(gòu)，將繼續(xù)補(bǔ)齊短板。

長(zhǎng)期來看，基于人口規(guī)模和人口結(jié)構(gòu)情況以及居民生活水平的提升，中國(guó)醫(yī)療市場(chǎng)需求將持續(xù)旺盛。

在分級(jí)診療持續(xù)推進(jìn)之下，不斷等級(jí)的醫(yī)療機(jī)構(gòu)將充分發(fā)揮各自的醫(yī)療服務(wù)功能。伴隨技術(shù)更新與發(fā)展，醫(yī)療設(shè)備需求整體提升的基礎(chǔ)上，不同醫(yī)院需求也將呈現(xiàn)出差異化。

同時(shí)，AI技術(shù)的跨越式發(fā)展為醫(yī)學(xué)想象打開更多空間，對(duì)于智能化、高效型設(shè)備也有了更高的要求，醫(yī)療設(shè)備市場(chǎng)全新變革已經(jīng)到來。

【來源：賽柏藍(lán)器械】